流水理论:股指一个交易日流水分析法详解 - 小众知识

流水理论:股指一个交易日流水分析法详解

2013年01月27日 14:18:05 苏内容
  标签: 流水理论/股指
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  由于流水交易法属于接近于市场本质的思路,所以理论上在股指期货所有交易日均适用,我们随机抽取了一天(2012年2月22日)来做示例。为了更直观的分析走势,我们同时对比了当天分时图以及一分钟K线图的走势。

  如下图

  早上开盘9:10——9:14是集合竞价时间,竞价结束后,撮合出的开盘价为2571.0,成交量为189手。

  我们可以看到,2571.0的开盘价与前一日最高价2569.0之间还有9个价位是空白的,在日线图上这样的情形叫做跳空缺口。如果今天的走势与前一天合并分析的话,这个跳空就是一个价格漩涡。如果行情不是单边暴涨的话,这9个价位被填补的概率将非常之大。

  操作上,我们可以敲好做空的预备单,只要价格从某个最高低往下5个价位,我们就可以开仓空单,最低目标值为2569.0。

  

 


 

  早上开盘后2分钟,9:16。市场已经有一定的成交量。价格也出现了一些振动。冲高之后回落。按既有计划,如果行情冲高回落,则做空。

   因为2569.0——2571.0之间有跳空的价格,所以按照原计划,价格达到2573.0之后回落至2572.0时,开仓做空,止损位为2573.2,目标位为2569.0

   虽然在价格下跌的过程中,价格已经跌至2569.0,但是由于下跌过快,2571.8——2571.2之间,2570.1——2570.4之间还有两个漩涡(尤其是价位2570.8,没有任何成交,是一个“真空漩涡”,对价格将有巨大的牵引力),所以价格在回归2569.0之后,只要出现低点并往上移动5个价位,可以尝试开仓做多。

  

 


 

   9:17,距离9:16分图一分钟后,价格出现低点2569.0之后,向上上涨5个价位,我们可以按照原计划,2570.0开仓做多,第一目标位,为最近的一个漩涡——2570.8。这个漩涡还是真空漩涡,所以价格回到2570.8的概率极大。止损位设置为2568.8.。

            9:16分图

 

 

  行情发展过程中,漩涡(2)的确得到了一定的修补。在行情达到2570.8之后,行情有几种演化可能。

 

   一是继续向上,去填补漩涡(1)。如果是这样演化,则首先价格要翻越坝(1)的价位——2571.0。2571.0之所以是一个坝,一方面是其成交量比重比较大,另一方面,它也是开盘价。所以是非常重要的一个价格,翻越难度比较大。但是一旦翻越成功,就会形成支撑。

  二是完整修补漩涡(2),水涨之后选择方向。如果是这样演化,坝(1)可能就不再是坝,2570.8水位升高之后,可以轻松越过坝(1)而向漩涡(1)流淌。

  三是撞坝(1)之后返回。这样的情况下,价格还要面对坝(2)——2570.0 挑战。

     操作上,可以选择在2570.8处挂卖平单先出场,之后观察流水的路径是一、二还是三,从而选择操作方向。

  如果是一,以2571.2做多,2570.8为止损,目标位至少在2572.2。(由于翻坝成功,可能走得更远)

  如果是二,静待水位上涨之后价格方向

  如果是三,越过坝(2)则以2569.8做空,止损在2570.2,目标位在2569.0以下。(同样,由于翻坝成功,可能走得更远) 
 

     9:18,距离9:17分图1分钟后,价格选择了第三种流淌形式,撞坝(1)后返回,并成功翻过坝(2)。按计划,在2569.8做空,止损在2570.2,目标位在2569.0以下,直到出现某个低点向上5个价位平仓。

   价格虽然已经向下,但是上面的漩涡(1),漩涡(2)都没有补齐100手的最低水位,同时,2569.0的漩涡(3)出现了。所以价格虽然暂时在下跌,但是只要一旦停下,则会受到上面三个漩涡的吸引,存在上涨动力。
 

   9:22,距离 9:18分图4分钟。从分时图或者1分钟K线图上看,价格在盘整下跌。而为什么价格会出现盘整下跌的走势,这两个图是无法解释的。

  但是在流水图上面,盘整下跌的原因一目了然。一方面,价格向下越过了坝(2)——2570.0,受到了该价位的压制,惯性向下,另一方面,上方的漩涡(1)、(2)都没有能够填补,存在很大的拉升需求。

  在价格翻越坝(2)的过程中,增加了坝(2)的成交量,使得坝(2)的重要性进一步增加;同时,因为低位水位抬高,很多价位接近了原先坝(1)的高度,甚至一些2568.2,2567.4都超过了坝(1),这样的情况下,坝(1)的重要性就大大降低了。简单来说,如果价格再次向上翻过坝(2),坝(1)实际上将很难阻挡流水的作用。

  这些因素的共同作用下,价格流水的最合理选择,就是在低位将水位填高,最终能够越过坝(2)。

  操作上,可以休息观望。如果要操作的话,在下部水位远低于坝(2)的时候,选择逢高抛空的策略——因为这个时候难以翻坝;在水位逐渐抬高后,接近坝(2)的时候,选择逢低做多——因为这个时候,翻坝(2)的时机已经接近了。

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